은시세 전망 및 10년 분석 총정리

은시세 전망 및 10년 분석 총정리

2025년, 투자자들이 다시 ‘은(silver)’을 주목하기 시작했습니다.
금만큼 화려하진 않지만, 은은 산업 수요와 귀금속으로서의 가치를 동시에 지닌 자산입니다.

 

은시세 전망에 따라 수익률이 크게 달라질 수 있기 때문에, 지금이야말로 과거 흐름을 분석하고 2025년 이후의 매수 타이밍을 잡아야 할 시점입니다.

 

 

이번 글에서는 최근 10년간 은시세 흐름을 정리하고, 올해와 앞으로의 은 투자 전략을 알려드립니다.

 

 

 

 

은시세 10년 분석(2015~2025)

 

✅ 2015~2019: 안정기

• 은시세는 대체로 14~17달러 수준에서 안정적으로 유지
• 미국 금리인상기와 경기 회복세로 큰 상승 없이 박스권

 

✅ 2020~2021: 코로나 이후 급등

• 2020년 초 팬데믹으로 안전자산 수요 증가
• 은시세가 단숨에 28달러 돌파, 최대 30달러 근접
• 개인 투자자 및 기관 자금 유입 가속화

 

✅ 2022~2024: 조정기

• 미 연준의 금리 인상, 달러 강세 영향
• 은값은 다시 20달러 초반대로 조정
• 일부 산업 수요는 유지되나, 시장 불확실성으로 투심 위축

 

✅ 2025년 현재: 반등 시그널

• 금값 상승세와 동반해 은도 서서히 반등 중
• 글로벌 중앙은행의 금리인하 기조, 안전자산 재조명
• 전기차, 태양광 등 산업 수요 확대로 실물 수요도 증가 중

 

 

 

 

은시세 전망(2025년)

 

✅ 긍정 요인

• 글로벌 금리 인하 → 달러 약세 예상
• 전기차, 태양광 산업 성장 → 산업 수요 확대
• 금값 동조 현상 → 귀금속 전반 상승 가능성

 

✅ 주요 투자기관 분석

• JP모건: “2025년 말까지 은 28~30달러까지 도달 가능”
• 골드만삭스: “귀금속 중 은의 상대적 저평가 상태 주목해야”

 

✅ 예측 가격대

• 단기 목표가: 25달러
• 중장기 가능성: 30달러 이상도 가능

 

 

 

 

은 투자 방법 및 전략

 

✅ 은 실물 투자 

• 형태: 은괴(1kg 추천), 은화(수집용)
• 구매처: 조폐공사, 금은방, 온라인 금거래소
• 주의사항: 부가세 포함 가격 확인, 가품 주의, 보관 필수
• 장점: 직접 보유, 가치 보존
• 단점: 유동성 낮고, 매도 시 가격차 발생 가능

 

 

✅ 은 ETF 투자

• 국내 ETF: KODEX 은선물(H), TIGER 금은선물(H)
• 해외 ETF: SLV, SIVR, PSLV
• 매수 방법: 해외주식 가능한 증권계좌 필요
• 장점: 유동성 높음, 소액 투자 가능
• 주의사항: 환율 변동, 배당 없음, 시세 차익 중심
• 절세 팁: ISA 계좌로 매매 시 세금 혜택 가능

 

 

✅ 은 관련 주식 투자

• 대표 종목: First Majestic Silver (AG), Pan American Silver (PAAS), Hecla Mining (HL)
• 매수 방법: 해외주식 가능한 증권계좌 필요 (미국 증시 거래)
• 장점: 은 가격 상승 시 주가 급등 가능 (레버리지 효과), 일부 배당 지급
• 주의사항: 기업 실적 영향 큼, 변동성 높음, 단기 투자는 위험
• 절세 팁: ISA 계좌로 매매 시 양도소득세 공제 및 세율 인하 가능

 

 

 

 

은 투자 시 절세 꿀팁

은도 수익이 발생하면 과세 대상입니다. 하지만 절세 전략을 잘 세우면 불필요한 세금 부담을 줄일 수 있습니다.

 

 

✅ 은 실물 투자 절세

• 실물 은은 매도 시 개인 간 거래로 처리되기 때문에, 공식 거래소를 통하지 않으면 세금이 발생하지 않음
• 단, 대량 매매나 사업 형태일 경우 소득세 또는 부가세가 적용될 수 있으므로 주의

 

✅ 은 ETF 투자 절세

• 국내 상장 ETF: 매매차익에 대해 배당소득세 15.4% 과세
• 해외 상장 ETF(SLV, SIVR 등): 양도소득세 22% (기본공제 250만원)
• 단, ISA 계좌를 이용하면 비과세 또는 저율과세 혜택 가능
•  절세용 포트폴리오 구성 시 ISA+해외 ETF 조합 적극 활용 추천!

 

 

 

은시세 관련 FAQ

Q1. 지금 은을 사도 괜찮을까요?

A. 2025년 현재 은은 과거 10년 평균 대비 저평가 구간으로 진입 중입니다. 금리 인하, 산업 수요 증가 등 여러 요인을 고려하면 지금은 분할 매수에 적기로 평가됩니다.

 

Q2. 은과 금 중에 무엇이 더 나은가요?

A. 금은 안정성과 저장 가치 측면에서, 은은 성장성과 산업 수요 측면에서 장점이 있습니다.

둘 다 포트폴리오에 10~20% 비중으로 분산 투자하는 것이 가장 안정적인 전략입니다.

 

Q3. 은 ETF와 실물 은 중 어느 것이 더 유리한가요?

A. 실물 은은 장기 보관과 직접 소유를 원하는 분께, ETF는 소액 투자와 유동성을 중시하는 분께 유리합니다. 절세와 거래 편의성을 고려하면 ETF가 대중적입니다.

 

Q4. SLV, SIVR 같은 해외 ETF는 어디서 살 수 있나요?

A. 해외주식 거래 가능한 증권사 계좌 (예: 미래에셋, 키움, 삼성증권 등)를 개설 후 매매 가능하며, ISA 계좌를 연동하면 절세 효과도 누릴 수 있습니다.